Original:http://terpconnect.umd.edu/~toh/simulations/Instructions.html

Таблицы симуляции инвестиций и выхода на пенсию

Том О'Хавер, Университет Мэриленда

Эти симуляции электронных таблиц Excel 5.0 были разработаны для учебных целей, чтобы продемонстрировать на графической и интерактивной основе потенциальные преимущества долгосрочного инвестирования. Они не предназначены как инструменты для детального личного финансового планирования.

Инвестиционная симуляция - это симуляция экономии и инвестиций для выхода на пенсию. Он показывает, сколько вы можете аккумулировать в отложенной с уплаты налогов учетной записи для выхода на пенсию (например, IRA или 401k account) в течение 35 лет, сохраняя определенную сумму каждый год и инвестируя ее в комбинацию фиксированных процентов или переменных (эквити) инструменты.

В таблице «Моделирование доходов» показано, сколько дохода вы можете вывести из учетной записи выхода на пенсию (например, IRA или 401k), которая инвестировала ее в комбинацию инструментов с фиксированной процентной ставкой или переменной (долевой).

В обоих симуляциях используется генератор случайных чисел для моделирования колебаний (волатильности) в инвестиционной доходности акций (акции и фондовые паевые фонды). Большинство электронных таблиц имеют только распределенную функцию случайных чисел с равномерно распределенной функцией (RAND), а не нормально распределенную функцию случайных чисел, такую ​​как кривая сена, но гораздо более реалистично моделировать отклонения, которые обычно распределяются, поскольку нормальные распределения имеют более малые отклонения, которые Близкие к средним и небольшим отклонениям , которые далеки от среднего. Что касается инвестиций, то небольшие потери и прибыли гораздо более распространены, чем крупные. Поэтому в этих электронных таблицах используется Центральная предельная теорема для создания приблизительно нормально распределенных случайных чисел путем объединения нескольких функций RAND. Например, выражение sqrt (3) * (RAND () - RAND () + RAND () - RAND ()) создает почти нормальные случайные числа со средним значением нуля, стандартное отклонение очень близко к 1 и максимальный диапазон ± 4.


(C) 1997, 2017 годы TC O'Haver , Университет Мэриленда в Колледж-парке
Toh@umd.edu Количество уникальных посещений с 17 мая 2008 года: 46,825